4 признака, что с вашим бизнесом всё хорошо

Для успешного развития бизнеса необходим постоянный анализ его состояния. Собственникам важно понимать, насколько компания успешна и стабильна, достаточно ли средств для продолжения работы в кризис. В финансово-хозяйственном анализе деятельности предприятия есть множество параметров для ответа на эти вопросы.

В этой статье вместе с экспертом Еленой Купановой разбираем 4 наиболее актуальных показателя для оценки состояния компании.

Сегодня важную роль играют платёжеспособность и финансовая устойчивость бизнеса. Может ли компания отвечать по своим обязательствам, позволить себе смену оборудования, найм дополнительного персонала или увеличение объёмов производства? К чему приведёт увеличение объёмов продаж или наращивание складских запасов? Эти вопросы актуальны всегда, но когда внешние факторы становятся всё менее предсказуемыми, их важность возрастает.

Один из базовых параметров платёжеспособности — ликвидность. Она отражает, насколько быстро активы компании можно превратить в денежные средства. Целевое значение этого показателя достигается с помощью оперативного управления финансами компании, а также поддержкой сбалансированного соотношения между собственным капиталом, заёмными и использованными (вложенными) средствами.

Ликвидность бизнеса оценивают с помощью различных коэффициентов. Наиболее распространённый и важный из них — текущая ликвидность. Показатель отражает способность компании отвечать по своим обязательствам с учётом текущих активов. Его используют в первую очередь для оценки платёжеспособности компании.

Показатель рассчитывается как соотношение текущих активов к текущим обязательствам.

Текущая ликвидность = (Денежные средства + Краткосрочные вложения + Краткосрочная дебиторская задолженность + Быстрореализуемые запасы) / (Задолженность по заработной плате + Текущая задолженность перед поставщиками + Краткосрочные кредиты)

Текущая ликвидность должна быть больше единицы. Тогда у компании после погашения краткосрочной задолженности останутся средства на продолжение бизнеса. Если контролировать уровень «замороженных» денежных средств, можно улучшить показатель.

Нужно не допускать падения стоимости запасов, повышать скорость оборачиваемости дебиторской задолженности и не делать инвестиций, которые не смогут себя окупить.

Следующий показатель оценки платëжеспобности компании — мгновенная ликвидность. Он указывает на то, какую часть своей задолженности компания сможет погасить моментально за счёт текущего объёма средств. Его можно представить, как соотношение денежных средств компании к текущим обязательствам.

Мгновенная ликвидность = Денежные средства / (Задолженность по заработной плате + Текущая задолженность перед поставщиками + Краткосрочные кредиты)

У компании, которая правильно управляет своими финансами, мгновенная ликвидность будет не меньше 0,2.

Однако слишком высокий показатель может также негативно сказаться на предприятии. Хранение большого объëма средств на счетах не даст компании быстрее развиваться.

Третий по важности показатель платëжеспособности компании — финансовая автономия или коэффициент финансовой независимости. Он показывает, насколько организация обеспечена собственным средствами, то есть наименее рисковым источником финансирования. Рассчитывается этот показатель как соотношение собственного капитала к валюте баланса.

Коэффициент финансовой независимости = Собственный капитал / Итог баланса

В среднем данный показатель должен быть не менее 0,5. Такое значение позволяет бизнесу сохранять финансовую стабильность даже в случае резкого повышения ставок по кредитам, отказа в отсрочки у поставщиков или других негативных факторов. Компании не придётся затягивать пояс и думать, чем платить зарплату — собственных средств будет достаточно для выполнения обязательств.

Четвёртый индикатор финансовой устойчивости — коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (КОСОС). Этот показатель позволяет оценить, насколько компания может рассчитывать на свои внутренние ресурсы для покрытия обязательств и ведения текущей деятельности. Его рассчитывают, как соотношение собственных оборотных средств ко всем существующим оборотным активам.

КОСОС = (Собственный капитал — Внеоборотные активы) / Оборотные активы

Нормой считается значение от 0,1 и больше. КОСОС ниже 0,1 свидетельствует о высокой зависимости предприятия от заёмных ресурсов.

Для улучшения показателя рекомендуется вести более консервативную политику по управлению финансами, оставлять в компании средства на развитие, не тратить всю прибыль на выплату дивидендов.